Τύπος καλής θέλησης (Παραδείγματα) | Οδηγός για τη μέθοδο υπολογισμού καλής θέλησης
Ο τύπος υπεραξίας υπολογίζει την αξία της υπεραξίας αφαιρώντας την εύλογη αξία των καθαρών αναγνωρίσιμων περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας που πρόκειται να αγοραστεί από τη συνολική τιμή αγοράς · η εύλογη αξία των καθαρών αναγνωρίσιμων περιουσιακών στοιχείων υπολογίζεται αφαιρώντας την εύλογη αξία των καθαρών υποχρεώσεων από το άθροισμα της εύλογης αξίας όλων των περιουσιακών στοιχείων.
Τι είναι η φόρμουλα καλής θέλησης;
Ο όρος «καλή θέληση» αναφέρεται σε αυτό το άυλο περιουσιακό στοιχείο που μπαίνει στο παιχνίδι μόνο όταν μια εταιρεία σκοπεύει να αποκτήσει άλλη εταιρεία και είναι πρόθυμη να πληρώσει μια τιμή που είναι σημαντικά υψηλότερη από την εύλογη αγοραία αξία των καθαρών περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας. Εν ολίγοις, η υπεραξία μπορεί να θεωρηθεί ως η διαφορά μεταξύ της τιμής αγοράς και της εύλογης αγοραίας αξίας των αναγνωρίσιμων περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων μιας εταιρείας.
Ο υπολογισμός της εξίσωσης υπεραξίας πραγματοποιείται με την προσθήκη του καταβληθέντος ανταλλάγματος, της εύλογης αξίας των μη ελεγχόμενων συμμετοχών και της εύλογης αξίας των προηγούμενων συμμετοχικών συμμετοχών και στη συνέχεια αφαίρεση της εύλογης αξίας των καθαρών περιουσιακών στοιχείων της εταιρείας.
Η μέθοδος υπολογισμού της υπεραξίας παρουσιάζεται ως,
Φόρμουλα υπεραξίας = Καταβληθέν αντάλλαγμα + Εύλογη αξία μη ελεγχόμενων συμμετοχών + Εύλογη αξία των ιδίων κεφαλαίων προηγούμενες συμμετοχές - Εύλογη αξία αναγνωρισμένων καθαρών περιουσιακών στοιχείων.
Βήματα / Μέθοδος για τον υπολογισμό της καλής θέλησης
Η καλή θέληση μπορεί να υπολογιστεί χρησιμοποιώντας τα ακόλουθα πέντε απλά βήματα:
Βήμα 1: Αρχικά, προσδιορίστε το τίμημα που κατέβαλε ο αγοραστής στον πωλητή και θα είναι διαθέσιμο ως μέρος της σύμβασης συμφωνίας. Το αντάλλαγμα αποτιμάται είτε με μια μέθοδο εύλογης αποτίμησης είτε με τη μέθοδο πληρωμής βάσει μετοχών. Το αντάλλαγμα μπορεί να καταβληθεί με τη μορφή αποθεμάτων, μετρητών ή μετρητών σε είδος.
Βήμα 2: Στη συνέχεια, προσδιορίστε την εύλογη αξία του μη ελεγχόμενου δικαιώματος στην εξαγοραζόμενη εταιρεία. Είναι το τμήμα της ιδιοκτησίας ιδίων κεφαλαίων σε θυγατρική που δεν αποδίδεται στη μητρική εταιρεία.
Βήμα 3: Στη συνέχεια, προσδιορίστε την εύλογη αξία των ιδίων κεφαλαίων σε προηγούμενα δικαιώματα.
Βήμα 4: Στη συνέχεια, υπολογίστε την εύλογη αξία των καθαρών περιουσιακών στοιχείων που αναγνωρίζονται στην εξαγοραζόμενη εταιρεία. Βασικά είναι το καθαρό της εύλογης αξίας των περιουσιακών στοιχείων και της εύλογης αξίας των υποχρεώσεων. Είναι εύκολα διαθέσιμο στον ισολογισμό.
Βήμα 5: Τέλος, η εξίσωση υπεραξίας υπολογίζεται προσθέτοντας το τίμημα που καταβλήθηκε (βήμα 1), μη ελέγχουσες συμμετοχές (βήμα 2) και την εύλογη αξία των προηγούμενων συμμετοχικών συμμετοχών (βήμα 3) και στη συνέχεια αφαιρώντας τα καθαρά περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας (βήμα 4) όπως φαίνεται παρακάτω.
Φόρμουλα υπεραξίας = Καταβληθέν αντάλλαγμα + Εύλογη αξία μη ελεγχόμενων συμμετοχών + Εύλογη αξία ιδίων κεφαλαίων προηγούμενων συμμετοχών - Εύλογη αξία αναγνωρισμένων καθαρών περιουσιακών στοιχείων
Παραδείγματα μεθόδου υπολογισμού καλής θέλησης (με πρότυπο Excel)
Ας δούμε μερικά απλά για να προωθήσουμε παραδείγματα του Goodwill Formula και τον υπολογισμό για να το κατανοήσουμε καλύτερα.
Μπορείτε να κάνετε λήψη αυτού του προτύπου Goodwill Formula Excel εδώ - Πρότυπο Goodwill Formula Excel
Υπολογισμός καλής θέλησης - Παράδειγμα # 1
Ας πάρουμε το παράδειγμα της εταιρείας ABC Ltd που συμφώνησε να εξαγοράσει την εταιρεία XYZ Ltd. Το αντάλλαγμα αγοράς είναι 100 εκατομμύρια δολάρια προκειμένου να αποκτήσει μερίδιο 95% στην XYZ Ltd. Σύμφωνα με μια αξιόλογη εταιρεία αποτίμησης, η εύλογη αξία των μη ο έλεγχος των τόκων είναι 12 εκατομμύρια δολάρια. Εκτιμάται επίσης ότι η εύλογη αξία των αναγνωρίσιμων περιουσιακών στοιχείων και υποχρεώσεων που θα αποκτηθούν είναι 200 εκατομμύρια και 90 εκατομμύρια δολάρια, αντίστοιχα. Δεν υπάρχουν συμμετοχικοί τίτλοι. Υπολογίστε την καλή θέληση βάσει των δεδομένων πληροφοριών .
Δεδομένος,
- Πληρωμή = 100 εκατομμύρια δολάρια
- Εύλογη αξία μη ελεγχόμενων συμφερόντων = 12 εκατομμύρια δολάρια
- Η εύλογη αξία των προηγούμενων συμμετοχών = 0 $
Παρακάτω δίνονται δεδομένα για τον υπολογισμό της υπεραξίας της εταιρείας ABC Ltd
Πρώτον, πρέπει να υπολογίσουμε τα καθαρά αναγνωρίσιμα περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας ABC Ltd
Επομένως, καθαρά αναγνωρίσιμα περιουσιακά στοιχεία = Εύλογη αξία αναγνωρίσιμων περιουσιακών στοιχείων - Εύλογη αξία αναγνωρίσιμων υποχρεώσεων
= 200 εκατομμύρια $ - 90 εκατομμύρια $
Καθαρά αναγνωρίσιμα περιουσιακά στοιχεία = 110 εκατομμύρια $
Επομένως, η μέθοδος υπολογισμού της καλής θέλησης θα έχει ως εξής,
Εξίσωση καλής θέλησης = Ανταλλαγή που καταβλήθηκε + Εύλογη αξία μη ελέγχων συμμετοχών + Εύλογη αξία των ιδίων κεφαλαίων προηγούμενες συμμετοχές - Εύλογη αξία των καθαρών περιουσιακών στοιχείων
Τύπος καλής θέλησης = 100 εκατομμύρια $ + 12 εκατομμύρια $ + 0 $ - 110 εκατομμύρια $
= 2 εκατομμύρια δολάρια
Επομένως, η υπεραξία που δημιουργείται στη συναλλαγή είναι 2 εκατομμύρια δολάρια.
Υπολογισμός καλής θέλησης - Παράδειγμα # 2
Ας πάρουμε ένα άλλο παράδειγμα της Εταιρείας Α, η οποία σχεδιάζει να εξαγοράσει την Εταιρεία Β. Το αντάλλαγμα απόκτησης συμφωνείται στα 90.000 $. Οι ακόλουθες πληροφορίες είναι διαθέσιμες σε σχέση με την Εταιρεία.
Δεδομένος,
- Πληρωμή = 90.000 $
- Εύλογη αξία μη ελεγχόμενων συμφερόντων = 0 $
- Η εύλογη αξία των προηγούμενων συμμετοχών = 0 $
Ο παρακάτω πίνακας δείχνει δεδομένα για τον υπολογισμό της υπεραξίας της εταιρείας Α
Επομένως, τα καθαρά αναγνωρίσιμα περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας Α μπορούν να υπολογιστούν ως,
Καθαρά αναγνωρίσιμα περιουσιακά στοιχεία = Εύλογη αξία αναγνωρίσιμων περιουσιακών στοιχείων - Εύλογη αξία αναγνωρίσιμων υποχρεώσεων
= 300.000 $ - 220.000 $
Καθαρά αναγνωρίσιμα περιουσιακά στοιχεία = 80.000 $
Επομένως, ο υπολογισμός της καλής θέλησης θα έχει ως εξής,
Υπεραξία = Καταβληθέν αντάλλαγμα + Εύλογη αξία μη ελέγχων συμμετοχών + Εύλογη αξία των ιδίων κεφαλαίων προηγούμενες συμμετοχές - Εύλογη αξία αναγνωρισμένων καθαρών περιουσιακών στοιχείων
Υπολογισμός καλής θέλησης = 90.000 $ + 0 $ + 0 $ - 80.000 $
= 10.000 $
Επομένως, η υπεραξία που δημιουργείται στη συναλλαγή είναι 10.000 $
Υπολογιστής τύπων καλής θέλησης
Μπορείτε να χρησιμοποιήσετε αυτήν την αριθμομηχανή τύπου καλής θέλησης
| Η πληρωμή πληρώθηκε | |
| Εύλογη αξία μη ελέγχων συμφερόντων | |
| Εύλογη αξία των ιδίων κεφαλαίων Προηγούμενα ενδιαφέροντα | |
| Αναγνωρίζεται η εύλογη αξία των καθαρών περιουσιακών στοιχείων | |
| Τύπος καλής θέλησης = | |
| Τύπος καλής θέλησης = | Πληρωμή με ανταμοιβή + Εύλογη αξία μη ελέγχων ενδιαφερόντων + Εύλογη αξία ιδίων κεφαλαίων Προηγούμενα ενδιαφέροντα - Εύλογη αξία αναγνωρισμένων καθαρών περιουσιακών στοιχείων | |
| 0 + 0 + 0 - 0 = | 0 |
Συνάφεια και χρήσεις της φόρμας καλής θέλησης
Είναι πολύ σημαντικό να κατανοήσουμε την έννοια της καλής θέλησης, διότι είναι η μέτρηση που ενσωματώνει την αξία της φήμης μιας εταιρείας που χτίστηκε για μια σημαντική χρονική περίοδο. Οι διαφορετικοί παράγοντες που συμβάλλουν στην καλή θέληση περιλαμβάνουν (όχι εξαντλητικό) το εμπορικό σήμα της εταιρείας, την εκτεταμένη πελατειακή βάση, τις καλές σχέσεις με τους πελάτες, τυχόν ιδιοκτησιακά διπλώματα ευρεσιτεχνίας ή τεχνολογία και εξαιρετικές σχέσεις με τους εργαζομένους.
Αυτή η αξία επωνυμίας διασφαλίζει ότι τα μελλοντικά κέρδη αναμένεται να είναι πάνω από τα κανονικά κέρδη. Παρ 'όλα αυτά, η καλή θέληση είναι ένα άυλο περιουσιακό στοιχείο που δεν μπορεί να δει ούτε να γίνει αισθητό, αν και υπάρχει στην πραγματικότητα και μπορεί να αγοραστεί και να πουληθεί. Σε περίπτωση πώλησης κινδύνου, δηλαδή, όταν μια εταιρεία αποκτήθηκε για λιγότερο από την απτή καθαρή αξία της, τότε η εταιρεία-στόχος λέγεται ότι έχει «αρνητική υπεραξία». Η κατάλληλη τιμολόγηση για την καλή θέληση είναι εξαιρετικά δύσκολη, αλλά κάνει μια εμπορική επιχείρηση πιο πολύτιμη.
Σύμφωνα με τα πρότυπα IFRS και US GAAP, η υπεραξία θεωρείται ως άυλο περιουσιακό στοιχείο με απεριόριστη διάρκεια ζωής και ως εκ τούτου, δεν απαιτείται απαίτηση απόσβεσης της αξίας. Ωστόσο, θα πρέπει να αξιολογείται κάθε χρόνο για απώλεια απομείωσης. Οι περισσότερες εταιρείες προτιμούν την απόσβεση της υπεραξίας για περίοδο 10 ετών.
